财务管理过程性考核第二次作业（占总成绩的10％）

课程名称: 财务管理 发布人: 陆洁 来源: 第五单元筹资管理（下） 满分: 100.0 发布时间: 2025-07-01 作业要求: 各位同学：完成本次考核任务需要先学习教材第一单元总论、第二单元财务管理基础、第三单元预算管理、第四单元筹资管理（上）、第五单元筹资管理（下）内容以 渝粤文库 及平台上的课件、视频、难题讲解等等，没有学习过程是不可能会做这些题目的。

单选题

1. 企业上一年的销售收入为1500万元，经营性资产和经营性负债占到销售收入的比率分别是30%和20%，销售净利率为10%，发放股利60万元，企业本年销售收入将达到2000万元，并且维持上年的销售净利率和股利支付率，则企业在本年需要新增的筹资额为（　）万元。 (分值: 1.0)

A. 500

B. 0

C. 50

D. -70

2. A公司董事会在预算工作研讨会上确定了该公司20×3年的预算目标，将该预算目标下达给各预算执行单位的是（　）。 (分值: 1.0)

A. 企业董事会

B. 企业经理办公会

C. 企业财务管理部门

D. 企业预算管理委员会

3. 某企业预计业务量为销售10万件产品，按此业务量给销售部门的预算费用为50万元，如果该销售部门实际销售量达到12万件，超出了预算业务量，费用预算仍为50万元。这种编制预算的方法是（　）。 (分值: 1.0)

A. 增量预算法

B. 固定预算法

C. 零基预算法

D. 弹性预算法

4. 企业在采用吸收直接投资方式筹集资金时，以下不能被投资者用于出资的是（　）。 (分值: 1.0)

A. 劳务

B. 无形资产

C. 实物资产

D. 土地使用权

5. 甲企业上年度资金平均占用额为2200万元，经分析，其中不合理部分200万元，预计本年度销售增长率为－5%，资金周转减速2%。则本年度资金需要量为（　）万元。 (分值: 1.0)

A. 2058

B. 1882.75

C. 1938.78

D. 2142

6. 某企业预计前两个季度的销量为1000件和1200件，期末产成品存货数量一般按下季销量的10%安排，则第一季度的预算产量为（　）件。 (分值: 1.0)

A. 980

B. 1000

C. 1100

D. 1020

7. 下列资金筹集动机中，属于混合性的筹资动机的是（　）。 (分值: 1.0)

A. 银行借款的偿还产生的筹资动机

B. 开展对外投资需要大量的追加筹资产生的筹资动机

C. 股东股利的发放产生的筹资动机

D. 企业对外产权投资需要大额资金同时提高资产负债率产生的债务筹资动机

8. 某企业发行期限为5年的可转换债券，每张债券面值为1000元，发行价为1050元，共发行10万张，年利率为10%，到期还本付息，2年后可转换为普通股，第3年末该债券一次全部转换为普通股200万股，其转换价格为（　）元/股。 (分值: 1.0)

A. 50

B. 20

C. 65

D. 66

9. 某企业应收账款收款模式为：销售当月收回销售额的50%，销售后的第1个月收回销售额的30%，销售后的第2个月收回销售额的20%。已知2010年1~3月份的销售额分别为：20万元、30万元、40万元。根据以上资料估计3月份的现金流入为（　）万元。 (分值: 1.0)

A. 60

B. 50

C. 70

D. 33

10. 筹资规模与资金需要量应当匹配一致，既要避免因筹资不足，影响生产经营的正常进行；又要防止筹资过多，造成资金闲置。以上体现的筹资管理原则是（　）。 (分值: 1.0)

A. 规模适当

B. 结构合理

C. 取得及时

D. 筹措合法

11. 已知某企业购货付现率为：当月付现60%，下月付现30%，再下月付现10%。若该企业2010年12月份的购货金额为200万元，年末的应付账款余额为128万元。预计2011年第1季度各月购货金额分别为：220万元、260万元、300万元，则2011年1月份预计的购货现金支出为（　）万元。 (分值: 1.0)

A. 240

B. 260

C. 180

D. 212

12. 甲公司应丙公司的要求，于2018年3月5日从乙公司购买了一处位于郊区的厂房，随后长期出租给丙公司。甲公司以自有资金向乙公司支付总价款的30%，同时甲公司以该厂房作为抵押向丁银行借入余下的70%价款。这种租赁方式是（　）。 (分值: 1.0)

A. 直接租赁

B. 售后回租租赁

C. 杠杆租赁

D. 经营租赁

A. 96

B. 108

C. 102

D. 90

14. 甲企业是一家羽绒服生产企业，每年秋末冬初资金需要量都会大增，为了保持正常的生产经营活动，甲企业需要在这个时候筹集足够的资金，这种筹资动机属于（　）。 (分值: 1.0)

A. 调整性筹资动机

B. 支付性筹资动机

C. 扩张性筹资动机

D. 创立性筹资动机

15. 根据我国《上市公司证券发行管理办法》的规定，发行分离交易的可转换公司债券，除符合公开增发股票的一般条件外，还应当符合的规定不包括（　）。 (分值: 1.0)

A. 预计所附认股权全部行权后募集的资金总量不超过拟发行公司债券金额

B. 最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于10％

C. 最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额平均不少于公司债券1年的利息

D. 最近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于公司债券1年的利息

16. 企业在采用吸收直接投资方式筹集资金时，以下不能被投资者用于出资的是（　）。 (分值: 1.0)

A. 无形资产

B. 劳务

C. 土地使用权

D. 实物资产

17. 优先股股息率在股权存续期内不作调整的，称为（　）。 (分值: 1.0)

A. 参与优先 成人学历 股

B. 非参与优先股

C. 固定股息率优先股

D. 浮动股息率优先股

18. 股份有限公司的设立，可以采取发起设立或者募集设立的方式。以募集设立方式设立的，公司发起人认购的股份不得少于公司股份总数的（　）。 (分值: 1.0)

A. 0.4

B. 0.3

C. 0.35

D. 0.25

19. 甲企业上年度资金平均占用额为2200万元，经分析，其中不合理部分200万元，预计本年度销售增长率为－5%，资金周转减速2%。则本年度资金需要量为（　）万元。 (分值: 1.0)

A. 2058

B. 2142

C. 1882.75

D. 1938.78

20. 某公司根据历年销售收入和资金需求的关系，建立的资金需要量模型是Y＝7520＋8.5X。该公司2019年总资金为16020万元，预计2020年销售收入为1200万元，则预计2020年需要增加的资金为（　）万元。 (分值: 1.0)

A. 17720

B. 17672

C. 1652

D. 1700

多选题

1. 下列各项中，属于企业支付性筹资动机的有（　）。 (分值: 2.0)

A. 企业创建时购买厂房设备产生的筹资动机

B. 购买原材料的大额支付产生的筹资动机

C. 发放股东股利产生的筹资动机

D. 员工工资的集中发放产生的筹资动机

2. 下列各项中，可以作为专门决策预算的编制依据的有（　）。 (分值: 2.0)

A. 企业筹资决策资料

B. 项目财务可行性分析资料

C. 资金预算

D. 销售预算

3. 下列成本费用中属于资本成本中的用资费用的有（　）。 (分值: 2.0)

A. 向银行支付的借款手续费

B. 因发行股票而支付的发行费

C. 向银行等债权人支付的利息

D. 向股东支付的股利

4. 企业将本年度的利润部分甚至全部留存下来的原因主要包括（　）。 (分值: 2.0)

A. 法律法规限制企业将利润全部分配出去

B. 企业不一定有足够的现金将利润全部或部分派给所有者

C. 企业基于自身的扩大再生产和筹资需求

D. 为了增强公司的社会声 渝粤教育 誉

5. 采用因素分析法计算资金需要量时，需要考虑的因素有（　）。 (分值: 2.0)

A. 基期资金平均占用额

B. 不合理资金占用额

C. 预测期资金周转速度增长率

D. 预测期销售增长率

6. 在计算个别资本成本率时，可以运用贴现模式的有（　）。 (分值: 2.0)

A. 长期借款资本成本

B. 公司债券资本成本率

C. 普通股资本成本率

D. 留存收益资本成本率

7. 下列选项属于发行中期票据应具备的条件的有（　）。 (分值: 2.0)

A. 具有稳定的偿债资金来源

B. 待偿还债券余额不低于企业净资产的40%

C. 发行利率由市场化方式确定

D. 主体信用评级达到AAA

8. 影响外部融资需求量的因素有（　）。 (分值: 2.0)

A. 敏感性负债销售百分比

B. 上期的销售净利率

广东开放大学 C. 敏感性资产销售百分比

9. 在其他因素一定，且息税前利润大于0的情况下，下列可以导致本期经营杠杆系数降低的有（　）。 (分值: 2.0)

A. 提高本期边际贡

B. 提高基期边际贡献

C. 降低基期的变动成本

D. 提高本期的变动成本

10. 根据规定，企业公开发行公司债券筹集的资金不得用于（　）。 (分值: 2.0)

A. 流动资产投资

B. 生产性固定资产投资

C. 职工文化设施建设

D. 弥补亏损

11. 下列各项中，影响租赁每期租金的因素有（　）。 (分值: 2.0)

A. 租赁手续费和利

B. 利息

C. 设备运输费

D. 设备原价

12. 相对于股权筹资，债务筹资的优点包括（　）。 (分值: 2.0)

A. 能形成企业稳定的资本基础

B. 可以灵活商定债务条件，控制筹资数量，安排取得资金的时间

C. 资本成本较低

D. 筹资速度较快

13. 下列各项因素中，能够影响公司资本成本水平的有（　）。 (分值: 2.0)

A. 筹资规模

B. 经营风险

C. 资本市场效率

D. 通货膨胀

14. 预计利润表的编制基础包括（　）。 (分值: 2.0)

A. 销售预算

B. 资金预算

C. 产品成本预算

D. 销售费用预算

15. 下列各项中，可以作为贷款担保的质押品的有（　）。 (分值: 2.0)

A. 债券

B. 机器设备

C. 支票

D. 汇票

简答题/计算题

1. 甲公司生产销售A产品，公司在2021年末编制2022年一季度的经营预算，有关资料如下：（1）第一季度A产品销售单价为500元/件，每月销售额中有60%在当月收回现金，剩余40%在下月收回，已知1月份月初应收账款余额为2400000元。（2）第一季度A产品各月预计销售量分别为12000件、10000件和14000件，A产品每月末库存量预计为下月销售量的15%，已知1月初库存量为1800件。（3）生产A产品的工时标准为3小时/件，变动制造费用标准分配率为40元/小时。要求：1. 计算1月份的预计生产量。2. 计算2月份的预计现金收入。3. 计算2月份的变动制造费用预算总额。4. 计算3月末的预计应收账款余额。 (分值: 5.0)

2. 甲公司生产某种零件，全年需求量为3600件。一年按360天计算。该零件的采购单价为100元/件。每次订货的变动成本为100元，该零件从发出订单到货需要3天，变动仓储费为2元/件，储存中的单位毁损成本为采购单价的0.5%，假设存货占用资金用于风险投资的最低收益率为10%。要求：1.计算单位零件占用资金的年应计利息；2.计算该零件的单位变动储存成本；3.根据经济订货基本模型，计算该零件的经济订货批量及最佳订货次数；4.计算该零件的再订货点。 (分值: 5.0)

3. 甲公司目前有债务资金3000万元，年利息费用为180万元，普通股股数为1000万股，公司拟于下一年追加筹资4000万元以扩大生产销售规模。现有如下两种筹资方案以供选择： A方案：增发普通股500万股，每股发行价8元。 B方案：向银行取得长期借款4000万元，年利率8%。假定追加筹资后，预计年销售额为8000万元，变动成本率为40%，固定成本总额为2000万元，甲公司适用的所得税税率为25%，不考虑筹资费用。 要求：1.计算追加筹资后的年息税前利润2.分别计算采用A方案和B方案的每股收益3.计算两种筹资方案的每股收益无差别点，并判断甲公司应选择哪种筹资方案 (分值: 10.0)